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三张图告诉你油价与哪些指数存在高相关性

作者:habao 来源: 日期:2016-7-18 15:26:15 人气: 标签:相关性指数

  今年年初股市与油市触及历史高位的相关性目前有所缓释。财经网站SeekingAlpha撰文称,今年年初股市与油市触及历史高位的相关性目前有所缓释。布伦特原油与摩根士丹利世界指数(WorldIndex)200日相关性依然维持在46%的高位,然而布油与MSCI65日相关性从4月19日时的57%降至本月8日的38%。如下图所示,过去35年来两者的相关性依然高企。

  美国股票价格和全球股票价格之间的相关性也在过去几个月显著下降。事实上,两者65日相关性目前已降至41%,为近两年来的最低水平。要知道,两者相关性在市场动荡时期,如2008年、2010年和2011年高达70%左右。

  最后,WTI原油与恐慌指数(VIX)之间的负相关关系自今年4月以来缓和不少。4月14日,WTI原油与VIX指数之间的相关性为-49%,为约三年来最低水平,目前这一数据上升至为-24%。值得指出的是,原油价格和恐慌指数之间的关系在后金融危机期间有所变化。在2009年之前,两者呈现出相对稳定的正相关关系。自那时以后,两者大多数时间恢复到负相关的关系。

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